Tokenização: o motor da transformação do comércio global

A tokenização está a tornar-se uma força transformadora no comércio global, proporcionando aos investidores uma liquidez, divisibilidade e acessibilidade sem precedentes. Um relatório recente detalhou como a tokenização está a remodelar os ativos comerciais, criando novas oportunidades para os investidores.

Os ativos comerciais têm vantagens únicas, conseguindo resistir a recessões econômicas até certo ponto. Mesmo durante períodos de desaceleração econômica, as pequenas e médias empresas ainda necessitam de um grande financiamento, oferecendo oportunidades contínuas para os investidores. Os ativos comerciais têm ciclos curtos, taxas de inadimplência baixas e alta demanda por financiamento, sendo muito adequados como ativos subjacentes para a tokenização.

A tokenização pode trazer muitos benefícios para todos os participantes e etapas do comércio transfronteiriço, incluindo pagamento, financiamento e aumento da eficiência através do uso de contratos inteligentes. Espera-se que até 2034, a demanda por tokenização de ativos do mundo real atinja 30,1 trilhões de dólares, com ativos comerciais tornando-se os três principais ativos tokenizados, representando 16% do total do mercado de tokenização.

tokenização do desenvolvimento

A tokenização pode ser rastreada até os REITs e ETFs do início dos anos 90. O nascimento do Bitcoin em 2009 deu início à revolução das moedas digitais, e em 2015, o Ethereum introduziu contratos inteligentes que estabeleceram a base para a tokenização de ativos. Nos últimos anos, novos fenômenos como ICO, IEO e STO têm surgido continuamente, impulsionando a tokenização para o mainstream.

As instituições financeiras estão a explorar ativamente o potencial da tokenização, como o projeto Project Guardian liderado pela Autoridade Monetária de Cingapura. O Standard Chartered Bank simulou com sucesso a emissão de 500 milhões de dólares em títulos apoiados por ativos de financiamento comercial tokenizados neste projeto, demonstrando a aplicação prática da tokenização.

Fatores que impulsionam a tokenização de ativos comerciais

1. Preencher uma enorme lacuna de financiamento comercial. A lacuna global de financiamento comercial atingiu 2,5 trilhões de dólares, e a tokenização tem potencial para aliviar os problemas de financiamento das pequenas e médias empresas.

2. Investidores estão à procura de novas alocações de ativos. 69% das empresas compradoras planejam investir em ativos tokenizados em 2024, prevendo que até 2027, 9% dos portfólios serão alocados a ativos tokenizados.

3. Os bancos sob pressão regulatória buscam novos modelos. O Acordo de Basileia IV impulsiona os bancos a adotarem tokenização, aumentando a eficiência através de estratégias de distribuição digital.

4. A demanda real impulsiona o crescimento. Espera-se que até 2034 a demanda por tokenização atinja 30,1 trilhões de dólares, com ativos comerciais representando 16%.

As quatro grandes vantagens da tokenização

1. Melhorar o acesso ao mercado. Abrir as portas do mercado de financiamento comercial para investidores mais amplos, aumentando a acessibilidade.

2. Simplificar a complexidade do comércio. Através da tokenização e da automação de processos com contratos inteligentes, aumentar a eficiência e a transparência.

3. Tokenização de ativos digitais. Expandir o alcance dos ativos investíveis, simplificar os processos de gestão e avaliação.

4. Reduzir a assimetria de informação. Aumentar a transparência, proporcionando aos investidores mais acesso a dados.

Como participar no mercado de tokenização

1. Adotar. Os investidores devem começar pela educação e participar em projetos piloto para acumular experiência.

2. Cooperação. As várias partes da indústria devem colaborar no desenvolvimento de infraestruturas compartilhadas para alcançar a interoperabilidade.

3. Promover. O governo e as entidades reguladoras devem formular políticas equilibradas que apoiem o desenvolvimento da indústria e, ao mesmo tempo, previnam riscos.

A tokenização está a moldar a estrutura do comércio global, criando novas oportunidades para investidores e empresas. Através do esforço conjunto de todas as partes, a tokenização tem o potencial de libertar um enorme potencial, promovendo a inovação financeira e o desenvolvimento inclusivo.