マルタの暗号資産レジームの分析

1. はじめに

マルタは地中海中部に位置する島国で、地理的に優れた位置にあり、ヨーロッパ、北アフリカ、中東を結んでいます。この国の経済はサービス業が中心で、特に観光、金融、情報技術産業が発展しています。近年、マルタはブロックチェーンと暗号化通貨産業の発展を積極的に推進しており、"ブロックチェーン島"と称されています。その金融および法的環境は、多くの国際投資家や企業を引き付けています。EU加盟国として、マルタは暗号化通貨とブロックチェーン分野において積極的な規制態度を取っており、この分野のグローバルリーダーとなっています。本記事では、基本的な税制、暗号化通貨税制、暗号化通貨規制政策、総括と展望の四つの側面からマルタの暗号資産制度を分析し、その将来の発展方向について予測します。

2. マルタの基本的な税制

2.1 マルタの税制

マルタは累進課税制を採用しており、個人所得税の税率は0%から35%までの範囲です。政府は自国の住民に対して全世界所得に課税し、非居住者にはマルタで得た所得にのみ課税します。居住者の定義は主に個人のマルタでの居住期間と経済的利益の中心原則に基づいています。マルタはまた、外国籍の居住者や高所得者向けに特別な税制プランを提供しており、例えば「マルタ退職プラン」や「グローバル居住者プラン」があり、これらのプランは固定税率と税控除の優遇を提供します。

マルタの憲法に基づき、税収権限は主に国家レベルに集中しており、地方政府の税収権限は限られています。マルタの税制は所得税と付加価値税を主体としています。他の主要な税種には、キャピタルゲイン税、財産税、輸出入関税、給与税が含まれます。地方政府は不動産税、営業税、許可証および登録料を徴収する権限を持っています。消費税や環境税のような特殊税種は特定の商品、サービス、および環境保護に対して課税されており、政府は包括的な税種を通じて財政収入を確保し、社会経済の発展を支援し、税収優遇政策を通じて外国直接投資を誘致し、国際商業活動を促進することを目指しています。

2.2 所得税

マルタの税法によれば、マルタの税務居住企業とは、主に経営管理の場所または実効管理の場所がマルタにある法的実体を指します。税務協定において、マルタは通常、OECDモデル協定で規定される居住企業の概念を遵守します。このモデル協定において、居住企業とは、その国の法律に基づき、その所在地、居住地、管理地、設立地、またはその他の類似の条件によりその国で課税される者を指しますが、その国からのみ収入を得る者は含まれません。原則として、法的実体がマルタの税務居住企業の定義を満たさない場合、マルタの非居住企業と見なされます。

企業所得税の課税対象は、マルタ国内で営業活動を行う企業、会社などの法人です。マルタに常設機関を持つ非居住者企業は、その常設機関の収入およびマルタからの収入に対してマルタで企業所得税を支払う必要があります。マルタに常設機関を持たない非居住者企業は、マルタからの収入に対してのみ企業所得税を支払う必要があります。非居住者企業の収入は、その源泉と性質に応じて異なる税率が適用されますが、不動産および株式の売却による純課税所得および短期の建設・設置および類似の工事の所得は高税率で課税される必要があります。

特定の状況下で、このような会社が所得税対象の所得として認定され、マルタに永続的な事業所または固定事業を持つと認定された場合、認定時からマルタ居住者会社の納税規則に従う必要があり、外国会社がマルタに登録した支店の状況に応じて課税されます。企業が固定資産、株式、不動産を売却して得たキャピタルゲインは通常の収入と見なされ、法人税を支払う必要があります。マルタの法人税率は35%ですが、税額控除メカニズムを通じて実際の税負担を軽減できるため、ほとんどの国と比較してマルタの法人税率は低めです。

マルタの税法によれば、マルタに個人の恒久的な住所を持つ人はマルタの居住者と見なされますが、その人が外国にも個人の恒久的な住所を持っている場合、税収居住者の地位を決定する主な要因はその人の実質的な利益の中心地となります。一暦年内に、個人がマルタからの所得が総収入の50％を超える場合、またはその専門的な活動の主要な場所がマルタにある場合、その人はマルタの居住者と見なされます。前述の条件を満たさない個人は非居住者とされます。マルタの居住者は、全世界で得た所得に対して個人所得税を支払う必要があります；以下の2つの状況にある非居住者は法律に従って個人所得税を支払わなければなりません。一つはマルタの常設機関を通じて事業を行い収入を得る場合、もう一つはマルタからの収入を得る場合です。マルタに住む外国人は、マルタ国内で得た所得に対してのみ課税されます。個人所得税は累進税率を採用しており、最高税率は35％です。

マルタでは資本利得に対して課税されることに注意が必要です。これは主に固定資産、株式、その他の資本資産の売却によって得られる利益に適用されます。資本利得税の税率は、資産の種類や保有期間によって異なる場合があります。通常、長期保有の資産には低い税率が適用され、短期保有の資産には高い税率が適用されます。課税対象の資本利得を計算する際は、資産の売却価格から元の購入価格と関連費用を差し引いた額が考慮され、実際の増価部分にのみ課税されます。マルタでは、内部再編や特定の国際投資者の取引に対して税の優遇措置や免除も提供されています。

2.3 付加価値税

マルタの付加価値税は、商品の販売、サービスの提供、家賃収入、及び商品の輸入に適用されます。適用税率を決定する際には、非付加価値税課税収入と付加価値税課税収入が共に税率を決定する基準となります。納税者が納税義務を履行し、免税権を享受する場合、投資支出により消費者に転嫁される税金は、後の納税年度に調整されなければなりません。現在、マルタの付加価値税の基本税率は18%であり、特定の商品及びサービスには5%の軽減税率またはゼロ税率が適用されます。マルタの付加価値税制度は、税収の公平性と効率性を確保し、特定の業界の発展及び社会福祉の向上を促進することを目的としています。

2.4 その他の税種

ほとんどの国は市民に財産税を課し、公共サービスやインフラ整備に使います。しかし、マルタは小規模なオープン経済体として、外国投資や企業を引き付けることに依存しているため、国際競争力を高めるために財産税を免除することを選択しました。財産税を免除することで、マルタはより多くの外国資本や裕福な個人を不動産購入に引き寄せ、経済発展を促進したいと考えています。財産税の空白を埋めるために、マルタの税収構造は主に所得税、不動産譲渡税、印紙税などの他の形態の税収に依存しています。

不動産譲渡に関して、マルタでは源泉徴収税（WHT）制度が導入されています。2015年1月1日以降、マルタ国内での不動産譲渡については、一般的に財産譲渡価値の8%または10%の源泉徴収税が課され、具体的な税率は不動産の取得時期によります。特定の条件下では、源泉徴収税率が異なる場合があります。特に、最初の40万ユーロの譲渡価値が特定の条件を満たす場合、5%の優遇税率が適用されます。死亡原因または寄付によって取得した不動産譲渡には、譲渡価値と取得価値の差額に対して12%の源泉徴収税が課されるか、前述の譲渡価値に基づくデフォルト税率で課税されます。初回の不動産譲渡における約束された権利または権利の終了または中止によって生じる最初の10万ユーロの利益については、15%の税率が適用されます。

印紙税はマルタの税制の重要な構成要素でもあります。印紙税は不動産の譲渡と市場証券の譲渡に適用されます。不動産の譲渡については、居住者と非居住者の両方に5%の税率が課され、ゴーツォ地域の不動産の譲渡には2%の税率が適用されます。市場証券の譲渡については、税率は2%です；不動産会社の株式譲渡が関与する場合、税率は5%です。マルタはまた、さまざまな印紙税の免除を提供しています。たとえば、持株の再編成は印紙税が免除される場合があります。同じグループ会社内で、ある会社から別の会社にパートナーシップ権益を交換したり、パートナーシップ間でパートナーシップ権益を譲渡したりすることも印紙税が免除されることがあります。また、近親者に市場証券や商業賃貸権を無償で譲渡（すなわち寄付）することにより、印紙税は1.5%の優遇税率で課税されます。この優遇措置は2025年1月1日以前に公共契約（Public Contract）を通じて行われた寄付に適用されます。

マルタの税制設計は、異なる所得に対する合理的な課税を確保し、市場の透明性と規範を促進すると同時に、特定の分野の発展と経済の健全な成長を支援するために、さまざまな税制優遇措置や免除を提供することを目的としています。これらの措置を通じて、マルタは税制の公平性と透明性を維持するだけでなく、国際的な投資を効果的に引き寄せ、経済の持続的な成長を促進しています。

3. マルタの暗号化税制

マルタの暗号化通貨税制は比較的明確で、暗号資産の取り扱いは主に一般税法の規定に依存しています。暗号通貨取引による所得は資本利得と見なされ、個人所得税または法人所得税を支払う必要があります。企業および個人が暗号通貨を売買する際に生じる利益は、マルタの累進税率に基づいて相応の税金を支払う必要があり、具体的な税率は取引者の総収入によって異なります。

マルタでは、暗号化通貨取引に通常付加価値税は適用されません。なぜなら、マルタはEU加盟国であり、EU法に基づいて暗号化通貨は金融サービスの一部と見なされ、暗号化通貨の購入や販売には付加価値税が必要ないからです。しかし、暗号化通貨取引を行う企業や個人は、相応の税務申告義務を履行しなければなりません。特に、企業が暗号化通貨関連事業を行う場合、マルタ税務局に取引の詳細を申告し、関連するマネーロンダリング対策（AML）および顧客デューデリジェンス（CDD）規定を遵守する必要があります。これらの措置を通じて、マルタ政府は暗号化通貨市場の透明性とコンプライアンスを確保し、脱税やマネーロンダリング行為を防ぎ、投資家および消費者の合法的権益を保護しています。

ブロックチェーンと暗号化通貨企業の発展を促進するために、マルタは一連の税制優遇措置を提供しています。条件を満たす企業は、低い法人税率を享受でき、税控除メカニズムを通じて実際の税負担を軽減できます。マルタはブロックチェーン技術を利用する企業に対して、研究開発や革新を促進するためのさまざまな税制優遇措置を提供しています。具体的には、条件を満たす企業は、研究開発支出から最大25%から70%の税控除を受けることができ、その具体的な割合は企業の規模やプロジェクトの性質によって異なります。さらに、マルタはスタートアップ企業や初期段階の企業に対して優遇税制を提供しており、これらの企業は低い法人税率や条件を満たす支出からの追加控除の恩恵を受けることができます。知的財産権に関して、マルタは適格な知的財産からの収入に対して優遇税制を提供しており、投資家は特許、著作権、商標などの知的財産から得られる収入に対して大幅な減税を享受できます。

国際投資家のグローバル収入に対する二重課税を避けるために、マルタは広範な二重課税条約ネットワークを締結しました。これらの税制政策とインセンティブは、マルタがブロックチェーンと暗号化通貨業界のリーディングセンターになる意図を示しており、世界中の企業や投資家に有利な税制環境を提供しています。

4. マルタの暗号通貨規制政策

マルタは、ブロックチェーンと暗号通貨を規制する包括的な法的枠組みを早期に制定した国の一つです。その規制政策は、主に「仮想金融資産法」「革新的技術の取り決めとサービス法」「デジタル革新機関法」などの法律を中心に展開されています。2018年、マルタは「仮想金融資産法」を通過させ、暗号通貨および関連活動に関する詳細な定義と分類を行い、具体的な規制要件を設けました。この法律に基づき、暗号通貨の取引、管理、保管を行う仮想金融資産サービスプロバイダーは、マルタ金融サービス管理局に登録し、厳格な規制基準を遵守する必要があります。これらの基準には、マネーロンダリング防止（AML）およびテロ資金供与防止（CFT）措置、透明性要件、定期的な報告が含まれます。

さらに、マルタでの初期コインオファリング（ICOs）を行う企業は、マルタ金融サービス管理局に詳細なホワイトペーパーを提出し、プロジェクトの詳細を開示する必要があります。これには、トークンの機能、リスク、資金の使用計画が含まれます。マルタ金融サービス管理局は、これらのホワイトペーパーを審査し、承認します。すべての仮想金融資産サービスプロバイダーは、国際的なAML/CFT基準を遵守しなければならず、顧客に対して進行中の...