Stablecoin Yatırım Stratejisi Güncellemesi: Getiri Elde Etmenin Yeni Seçenekleri

Dolar endeksinin yüksek seviyelerde hareket ettiği ve riskli varlıkların düştüğü bir ortamda, dolar varlıklarına sahip olmak ve gelir elde etmek birçok yatırımcının seçeneği haline geldi. Bazı önde gelen DeFi projeleri de atıl durumda bulunan dolar varlıklarını kullanarak gelir yaratmaya aktif olarak çalışıyor. Örneğin, tanınmış bir DAO organizasyonu yakın zamanda, 1.5% yıllık getiri elde etmek amacıyla 1.6 milyar dolara kadar USDC'yi bir kripto para hizmet sağlayıcısının saklama hizmetine yatırma önerisini kabul etti.

Bu makalede, önceki makale serisinin devamı olarak birkaç stablecoin yatırım stratejisinin en son gelişmeleri tanıtılacaktır.

USDD+3Crv havuzu

USDD, belirli bir blockchain ekosistemi tarafından yönetilen bir stablecoin'dir. 27 Ekim itibarıyla, USDD'nin arzı 725 milyon, teminatın değeri 2.23 milyar dolar ve teminat oranı %300'ün üzerindedir. Bunlar arasında USDC teminatı 990 milyon ile USDD arzını önemli ölçüde aşmakta ve risk düşük kalmaktadır. Son günlerde bir ticaret platformu HUSD'yi kaldırdı ve aynı zamanda birçok USDD işlem çifti ekleyip işlem ücretlerini kaldırdı, bu da USDD'nin gelişimini desteklemektedir.

Bir DeFi platformu, USDD+3Crv havuzunun APR'sinin %19.66, USDD+FRAXBP'nin APR'sinin %21.18 olduğunu gösteriyor. İlki, USDD, DAI, USDT ve USDC olmak üzere dört tür stablecoin içerirken, ikincisi USDD, FRAX ve USDC olmak üzere üç tür stablecoin içeriyor. İşlem yöntemi, önce bu platformun USDD+3Crv havuz sayfasına desteklenen stablecoin'leri yatırmak ve ardından LP token'larını platforma yatırarak kazanç elde etmektir.

USDD, USDD发行方生态系统inde daha yaygın olarak kullanılmaktadır. Bir DeFi platformunda USDD-USDT işlem çiftinin APY'si en yüksek %41.9'a kadar çıkabilmektedir( kilitleme gerekmektedir), diğer bir borç verme platformunda USDD'nin mevduat APY'si %9.52'dir.

Canto:USDT+NOTE

Canto, Cosmos ekosisteminde EVM uyumlu bir DeFi kamu zinciridir ve DEX, borç verme ve stablecoin NOTE gibi özelliklere sahiptir. Şu anda Canto'nun TVL'si yaklaşık 100 milyon dolardır.

Canto kredi platformu, NOTE/USDT LP'nin APR'sinin %32,14, NOTE/USDC LP'nin APR'sinin %29,47 olduğunu gösteriyor. NOTE, Canto'da aşırı teminat ile basılan bir stablecoin'dir ve teminat USDC ve USDT olduğunda tasfiye gerçekleşmez. Şu anda NOTE'un fiyatı 1,04 dolardır, doğrudan satın alınması önerilmez. Bir kısmını USDT'yi teminat olarak kullanarak NOTE basabilir, ardından kalan USDT ile likidite sağlayabilir ve son olarak LP tokenlerini kredi platformuna yatırabilirsiniz.

Dikkat edilmesi gereken, Canto'nun çapraz zincir işlemlerinin karmaşık olması, giriş ve çıkışların birden fazla adım gerektirmesidir.

Velodrome:sUSD+LUSD

Velodrome, Optimism üzerindeki bir DEX'tir, kodu tanınmış bir geliştiricinin Fantom'daki projesinden gelmektedir. Şu anda Velodrome'un TVL'si 82 milyon dolar olup, Optimism'de bazı ana akım DEX'leri geçmiştir.

sUSD ve LUSD, sırasıyla iki nispeten güvenli merkeziyetsiz stablecoin projesinin çıkardığı stablecoinlerdir. Şu anda Velodrome'daki sUSD/LUSD işlem çiftinin likidite madenciliği APR'si %16.12'dir.

Helio:HAY+BUSD

Helio Protocol, BNB zincirinde likit teminat ve kredi protokolüdür. Kullanıcılar, Helio'nun merkeziyetsiz stabilcoin'i HAY'i ödünç almak için aşırı teminat verebilirler; teminat olarak verilen BNB, likit teminat için kullanılacaktır.

Bir ana akım DEX, Swap sayfasında HAY ve BUSD için özel bir StableSwap değişim girişi ekledi ve HAY'in belirli bir arka plana sahip olduğunu gösteriyor. Şu anda Helio'nun TVL'si 92 milyon dolar, bunun içinde stake edilen HAY/BUSD Stable LP yaklaşık 20 milyon dolar.

Yatırımcılar DEX'te HAY/BUSD stablecoin işlem çifti için likidite sağlayabilir, ardından LP tokenlerini Helio'ya stake edebilir, şu anda APR %19.77 olarak gösterilmektedir.

Wombat Exchange Ekosistemi: Çeşitli stablecoin'ler

Wombat Exchange, düşük kayma, paylaşılan likidite ve tek bir token ile staking yapabilme gibi özelliklere sahip, BNB zincirindeki stablecoin değişim DEX'idir. Yatırımcıları arasında birçok tanınmış kurum bulunmaktadır ve belirli bir önde gelen borsa ile yakın ilişkileri vardır.

Şu anda Wombat ana havuzundaki USDC, USDT, DAI ve BUSD'nin APR medyanları sırasıyla %11.44, %11.14, %10.85 ve %7.57'dir, bu durum WOM kilitleme ve veWOM tutmanın hızlandırıcı etkisini içermektedir. Eğer WOM kilitlenmezse, kazançlar daha düşük olacaktır.

Wombat etrafında Convex'e benzer uygulamalar ortaya çıktı, örneğin Wombex Finance ve Magpie, sıradan kullanıcılar bu uygulamalar aracılığıyla mevduat yaparak daha yüksek getiriler elde edebilirler. Wombex'in mevcut TVL'si 89.49 milyon dolar, USDC, USDT, DAI, BUSD mevduatlarının APR sırasıyla %13.93, %12.71, %15.29, %17.16. Magpie'nin TVL'si 25.90 milyon dolar, ilgili APR'ler sırasıyla %11.62, %11.82, %14.52, %9.65.

Dikkat edilmesi gereken, kripto pazarının genel riskinin geleneksel finans pazarından yüksek olması, güvenlik kazalarının sıkça meydana gelmesi, yatırımcıların riskleri dağıtması ve yatırım yapmadan önce ilgili riskleri tam olarak anlaması gerektiğidir.