В настоящее время рынок находится в состоянии крайнего страха, индекс настроения резко упал с 53% до 7%. Ястребиная позиция ФРС ( ожидание снижения процентных ставок уменьшилось с 4 раз до 2 раз ) вызвало принудительную ликвидацию на сумму около 1 миллиарда долларов, что указывает на то, что рынок испытывает значительный процесс деконсолидации.
Развитие экосистемы DeFi
В секторе DeFi впервые за последние два месяца наблюдается отрицательный рост TVL ( -2,21% ), но рыночная капитализация стейблкоинов продолжает расти ( USDT +0,55%, USDC +1,44% ). Это указывает на то, что, несмотря на коррекцию на рынке, базовая ликвидность продолжает поступать, а такие проекты с фиксированной доходностью, как пул с пулеметом, пользуются популярностью.
ИИ-агент
Объем рынка AI Agent достиг 9,9 миллиарда долларов, инвестиционный фокус сместился от спекулятивных AI Meme токенов к инфраструктурному строительству. Это изменение показывает, что рынок постепенно становится более зрелым, а направления проектов становятся более рациональными и практическими.
Тренд Meme币
Рынок Meme-углеродов явно охладился, средства начали массово выводиться. Это свидетельствует о снижении спекулятивного настроения на рынке, и инвесторы все больше склоняются к поиску проектов с реальной практической ценностью, что может означать временное завершение бумов Meme-углеродов.
Анализ производительности публичной цепи
На фоне значительных колебаний на рынке сектор публичных блокчейнов проявил высокую устойчивость к падению, став первым выбором инвесторов для хеджирования рисков, что отражает уверенность рынка в инфраструктуре.
Перспективы рынка в будущем
С приближением рождественских каникул ожидается снижение ликвидности на рынке. Рекомендуется инвесторам применять защитные стратегии распределения активов, сосредоточившись на BTC и ETH, одновременно обращая внимание на стабильные доходы DeFi и проекты в области ИИ-инфраструктуры, но следует быть осторожными к рискам, связанным с возможным усилением волатильности в праздничный период.
Анализ индекса рыночного настроения
Индекс рыночного настроения снизился с 53% на прошлой неделе до 7%, находясь в зоне крайнего страха. Альткойны на этой неделе показали худшие результаты по сравнению с базовым индексом, демонстрируя значительное падение. Под влиянием кредитных позиций на рынке произошло принудительное закрытие позиций на сумму более 1 миллиарда долларов, что привело к значительной дерегуляции длинных позиций. Учитывая текущую рыночную структуру, ожидается, что альткойны в краткосрочной перспективе будут следовать за базовым индексом, вероятность независимого движения низка.
Когда альткойны находятся в зоне крайнего страха, часто происходит разворот вверх.
Обзор общей рыночной тенденции
Рынок криптовалют на этой неделе находится в нисходящем тренде, индекс настроений находится в состоянии крайнего страха.
Проекты в области DeFi показывают выдающиеся результаты, демонстрируя постоянный интерес рынка к повышению базовой доходности.
В этом месяце проект AI Agent вызывает высокий интерес, что показывает, что инвесторы начинают активно искать следующий пункт взрыва на рынке.
На этой неделе проекты в сфере Meme в целом упали, капитал начал выводиться из проектов Meme, что отражает постепенно угасающее увлечение рынком Meme.
Горячие направления
ИИ-агент
На этой неделе рынок находится в нисходящем тренде, все сектора находятся в состоянии падения. Хотя большинство токенов в секторе AI Agent также находятся в состоянии падения на этой неделе, обсуждение на рынке является самым высоким. Ранее внимание к рынку AI Agent в основном сосредоточивалось на мем-токенах с AI Agent, но теперь постепенно смещается к инфраструктурному строительству AI Agent.
Поскольку традиционные проекты VC-криптовалют в этом цикле не пользуются спросом на рынке, а проекты Meme-криптовалют не могут обеспечить устойчивый рост, так что сектор AI Agent в настоящее время имеет очень высокую вероятность стать ведущим направлением в развитии рынка, поскольку в секторе AI Agent не только присутствует AI Meme, но также включены такие направления, как AI DePIN, AI Platform, AI Rollup, AI infra и многие другие, которые могут сочетаться с AI Agent. В сущности, все проекты блокчейна представляют собой формы исполнения смарт-контрактов, и появление AI Agent направлено на улучшение и усиление смарт-контрактов. Поэтому AI Agent и Crypto являются наилучшим сочетанием.
Дефи-сектор
Рейтинг роста TVL
За последнюю неделю топ-5 проектов по росту TVL на рынке( не учитывают проекты с небольшим TVL, стандарт составляет более 30 миллионов долларов), источник данных: Defilama
| Название проекта | Рост за последние семь дней | TVL(миллионов) |
|---------|----------|--------------|
| ВолтКрафт | 5344.32% | 102.41 |
| Гиперликвид | 183.98% | 2754.63 |
| Резольв | 77.31% | 131.34 |
| Вавилон | 64.43% | 5774.49 |
| Список DAO | 48.52% | 859.86 |
VaultCraft(VCX):(Рекомендуемый индекс:⭐️⭐️)
Обзор проекта: криптопроект VaultCraft является проектом на основе публичной цепочки Algorand, направленным на снижение затрат участников на хранение и запуск сети. Дизайн VaultCraft использует консенсусный протокол Proof-of-Stake( Algorand.
Последние новости: на этой неделе VaultCraft запустил 4-кратный кредитный Looper на основе stETH от Lido Finance, одновременно поддерживая многосетевое развертывание на Base, Arbitrum, Optimism и Ethereum, реализуя прямую функцию стейкинга с L2 на основную сеть через Chainlink CCIP, предоставляя пользователям доходность до 7%+, а также заключив партнерство с Matrixport и получив 1000 BTC в трастовом управлении, что привело к быстрому росту его TVL. Также достигнуто стратегическое сотрудничество с Safe и CoWSwap.
Описание проекта: Hyperliquid - это высокопроизводительная децентрализованная финансовая платформа, сосредоточенная на предоставлении услуг по торговле бессрочными контрактами и спотовой торговле. Она основана на собственной высокопроизводительной блокчейн-сети Layer 1 и использует алгоритм консенсуса HyperBFT, что позволяет обрабатывать до 200 000 заказов в секунду.
Последние события: на этой неделе на рынке наблюдались резкие колебания, до среды индекс постоянно устанавливал новые максимумы, а после завершения заседания ФРС в четверг произошел значительный спад. Эти резкие колебания создали отличную торговую среду для пользователей, желающих участвовать в контрактной торговле и получать высокую прибыль, в результате чего множество пользователей блокчейна присоединились к Hyperliquid для участия в торгах, что привело к тому, что количество незакрытых контрактов Hyperliquid превысило 4,3 миллиарда долларов. На этой неделе Hyperliquid отреагировала на потребности рынка, добавив функции маржинальной торговли для нескольких популярных торговых пар, включая VIRTUAL, USUAL, PENGU и другие, с поддержкой до 5-кратного плеча, что привлекло большое количество пользователей блокчейна для участия в торгах.
Описание проекта: Resolv является проектом дельта-нейтральной стабильной монеты, который сосредоточен на токенизации рыночного нейтрального инвестиционного портфеля. Эта структура основана на экономически жизнеспособных и независимых от фиатных валют источниках дохода. Это позволяет распределять конкурентоспособные доходы между поставщиками ликвидности протокола.
Последние события: на этой неделе Resolv завершил интеграцию с Base, значительно снизив交易ные расходы и увеличив скорость транзакций, запустив услуги кредитованияUSR, USDC и wstUSR через Euler Finance, а также запустив ликвидный пул USR-USDC на Aerodrome, одновременно скорректировав积分 доходности Spectra YT до 15 пунктов в день, оптимизировав механизмы вознаграждений, запустив программу грантов и подтвердив первых трех получателей, а также укрепив конкурентоспособность платформы в области DeFi через глубокое сотрудничество с проектами, такими как Base, Euler Finance и Aerodrome.
Babylon) не выпущенные токены (: ) Рекомендуемый индекс: ⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️ (
Описание проекта: Проект Babylon направлен на использование безопасности биткойна для повышения безопасности других блокчейнов с доказательством доли. Основная идея заключается в активации неиспользуемых биткойн-активов с помощью механизма бездоверительной ставки, что решает противоречие между стремлением держателей биткойнов к безопасности активов и участием в высокодоходных проектах.
Последние события: на этой неделе, хотя рыночные цены колебались довольно сильно, BTC показал очень устойчивые результаты, оставаясь на высоком уровне. Кроме того, пользователи в целом оптимистично настроены на дальнейшее развитие BTC, поэтому они более уверенно удерживают его и хотят освободить ликвидность, что приводит к большему выбору проектов с доходностью на основе BTC. На этой неделе Babylon углубила применение технологий ZK масштабируемости через сотрудничество с Layeredge и установила стратегическое партнерство с Sui для продвижения строительства модульной экосистемы.
Список DAO)LISTA(:)Рекомендованный индекс:⭐️⭐️⭐️(
Описание проекта: Lista DAO является проектом по ликвидному стекингу и децентрализованной стабильной монете, основанным на цепочке BSC, целью которого является предоставление пользователям дохода от стекинга криптоактивов и услуг по кредитованию децентрализованной стабильной монеты LISUSD.
Последние события: на этой неделе Lista DAO запустила функции Gauge Voting и Bribe Market, позволяя держателям veLISTA участвовать в принятии решений по эмиссии LISTA в ликвидностных пулах. Также было объявлено о стратегическом партнерстве с 48Club_Official и defidotapp, особенно в рамках создания новых возможностей в экосистеме BNBChain, а также о продвижении интеграции PumpBTC как инновационного залога через предложение LIP #012. Кроме того, Lista DAO привлекает пользователей, распределяя награды veLISTA на сумму около 230 000 долларов США в неделю и предлагая высокие APR для реинвестирования, а также с конкурентоспособной процентной ставкой по займам в 5,25%. На этой неделе Lista DAO совместно с FDLabsHQ проводит зимнюю акцию общим призовым фондом 7 000 USDT и предлагает возможность аirdrop slisBNB и clisBNB для держателей BNBChain.
В заключение, мы можем видеть, что проекты с быстрым ростом TVL на этой неделе в основном сосредоточены в сегменте доходности стейблкоинов ) пулов с пулеметами (.
)# Общая производительность трассы
Рынок стейблкоинов стабильно растет: USDT вырос с 145,1 миллиарда долларов на прошлой неделе до 145,9 миллиарда долларов, что составило 0,55%, а USDC вырос с 41,5 миллиарда долларов на прошлой неделе до 42,1 миллиарда долларов, увеличившись на 1,44%. Можно заметить, что, несмотря на падение рынка на этой неделе, как USDT, ориентированный на неамериканские рынки, так и USDC, ориентированный на американские рынки, показывают рост, что свидетельствует о том, что весь рынок продолжает привлекать капиталы.
Ликвидность постепенно увеличивается: безрисковые арбитражные ставки на традиционном рынке продолжают снижаться с постоянным снижением процентных ставок, в то время как арбитражные ставки в проектах на основе DeFi увеличиваются из-за роста стоимости криптовалютных активов. Возврат к DeFi будет очень хорошим выбором.
Состояние средств: TVL DeFi проектов увеличился с 54,1 миллиарда долларов на прошлой неделе до 52,9 миллиарда долларов сейчас, что стало первым случаем негативного роста за последние два месяца, негативный рост составил 2,21%. Основная причина заключается в том, что на этой неделе весь рынок сильно упал, что привело к вынужденной ликвидации нескольких контрактов и кредитов, что вызвало снижение TVL в сегменте DeFi и нарушило устойчивый рост, наблюдавшийся в последние два месяца. В ближайшие две недели следует уделить особое внимание изменениям общего TVL и наблюдать за тем, сохраняется ли тенденция к снижению.
Глубокий анализ
Драйверы роста:
Основными факторами,驱动ящими текущий рост, можно обозначить следующие пути передачи: вход в бычий рынок приводит к увеличению спроса на ликвидность, что, в свою очередь, способствует повышению уровня базовых ставок заимствования, увеличивая пространство для получения прибыли от арбитражных циклов в DeFi-протоколах. Конкретно:
Рыночная среда: Бычий цикл приводит к повышению общего спроса на ликвидность
Сторона процентной ставки: базовая ставка по займам повышена, что отражает рыночные ожидания по ценообразованию на средства.
Доходная сторона: доходность циклической арбитражной стратегии увеличивается, внутренние доходы протокола значительно улучшаются
Этот механизм передачи укрепляет внутреннюю ценностную поддержку сектора DeFi, формируя здоровую динамику роста.
Потенциальные риски:
В связи с тем, что рынок в последнее время находится в восходящей тенденции, инвесторы на рынке больше сосредоточены на доходности и кредитном плечо, однако игнорируют риски падения. На этой неделе, после того как Федеральная резервная система неожиданно для рынка изменила прогноз на снижение ставок с четырех до двух раз в следующем году, рынок резко упал, что привело к ликвидации более 1 миллиарда долларов контрактов и заёмных активов, что причинило убытки инвесторам. А этот риск ликвидации может вызвать цепную ликвидацию, что приведет к дальнейшему снижению цен и ликвидации большего количества активов.
![Рынок страха усиливается, внимание переключается на DeFi и AI Agent сектор｜Frontier Lab Криптовалютный рыночный отчет]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-5a157c17f1e3c1d653a5955ba445db9d.webp(
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
11 Лайков
Награда
11
6
Поделиться
комментарий
0/400
AirdropBlackHole
· 6ч назад
Снова Рект
Посмотреть ОригиналОтветить0
quietly_staking
· 7ч назад
Огромная возможность для неудачников.
Посмотреть ОригиналОтветить0
YieldWhisperer
· 7ч назад
та же старая спираль смерти, которую мы видели в 2021 году... стейблы растут, в то время как TVL падает? классическая схема ликвидности выхода, если честно
Посмотреть ОригиналОтветить0
SleepTrader
· 7ч назад
После падения - новые максимумы!
Посмотреть ОригиналОтветить0
LidoStakeAddict
· 7ч назад
Нет смазки — это правильно.
Посмотреть ОригиналОтветить0
MemecoinTrader
· 7ч назад
разворачиваем психологические операции сейчас... индекс страха на уровне 7% = идеальный момент для несогласного доходного фермерства
Рынок погрузился в крайний страх, Децентрализованные финансы стали основным средством хеджирования, AI Agent задает новые тренды.
Обзор рынка
Основные тенденции рынка
Общая ситуация на рынке
В настоящее время рынок находится в состоянии крайнего страха, индекс настроения резко упал с 53% до 7%. Ястребиная позиция ФРС ( ожидание снижения процентных ставок уменьшилось с 4 раз до 2 раз ) вызвало принудительную ликвидацию на сумму около 1 миллиарда долларов, что указывает на то, что рынок испытывает значительный процесс деконсолидации.
Развитие экосистемы DeFi
В секторе DeFi впервые за последние два месяца наблюдается отрицательный рост TVL ( -2,21% ), но рыночная капитализация стейблкоинов продолжает расти ( USDT +0,55%, USDC +1,44% ). Это указывает на то, что, несмотря на коррекцию на рынке, базовая ликвидность продолжает поступать, а такие проекты с фиксированной доходностью, как пул с пулеметом, пользуются популярностью.
ИИ-агент
Объем рынка AI Agent достиг 9,9 миллиарда долларов, инвестиционный фокус сместился от спекулятивных AI Meme токенов к инфраструктурному строительству. Это изменение показывает, что рынок постепенно становится более зрелым, а направления проектов становятся более рациональными и практическими.
Тренд Meme币
Рынок Meme-углеродов явно охладился, средства начали массово выводиться. Это свидетельствует о снижении спекулятивного настроения на рынке, и инвесторы все больше склоняются к поиску проектов с реальной практической ценностью, что может означать временное завершение бумов Meme-углеродов.
Анализ производительности публичной цепи
На фоне значительных колебаний на рынке сектор публичных блокчейнов проявил высокую устойчивость к падению, став первым выбором инвесторов для хеджирования рисков, что отражает уверенность рынка в инфраструктуре.
Перспективы рынка в будущем
С приближением рождественских каникул ожидается снижение ликвидности на рынке. Рекомендуется инвесторам применять защитные стратегии распределения активов, сосредоточившись на BTC и ETH, одновременно обращая внимание на стабильные доходы DeFi и проекты в области ИИ-инфраструктуры, но следует быть осторожными к рискам, связанным с возможным усилением волатильности в праздничный период.
Анализ индекса рыночного настроения
Индекс рыночного настроения снизился с 53% на прошлой неделе до 7%, находясь в зоне крайнего страха. Альткойны на этой неделе показали худшие результаты по сравнению с базовым индексом, демонстрируя значительное падение. Под влиянием кредитных позиций на рынке произошло принудительное закрытие позиций на сумму более 1 миллиарда долларов, что привело к значительной дерегуляции длинных позиций. Учитывая текущую рыночную структуру, ожидается, что альткойны в краткосрочной перспективе будут следовать за базовым индексом, вероятность независимого движения низка.
Когда альткойны находятся в зоне крайнего страха, часто происходит разворот вверх.
Обзор общей рыночной тенденции
Рынок криптовалют на этой неделе находится в нисходящем тренде, индекс настроений находится в состоянии крайнего страха.
Проекты в области DeFi показывают выдающиеся результаты, демонстрируя постоянный интерес рынка к повышению базовой доходности.
В этом месяце проект AI Agent вызывает высокий интерес, что показывает, что инвесторы начинают активно искать следующий пункт взрыва на рынке.
На этой неделе проекты в сфере Meme в целом упали, капитал начал выводиться из проектов Meme, что отражает постепенно угасающее увлечение рынком Meme.
Горячие направления
ИИ-агент
На этой неделе рынок находится в нисходящем тренде, все сектора находятся в состоянии падения. Хотя большинство токенов в секторе AI Agent также находятся в состоянии падения на этой неделе, обсуждение на рынке является самым высоким. Ранее внимание к рынку AI Agent в основном сосредоточивалось на мем-токенах с AI Agent, но теперь постепенно смещается к инфраструктурному строительству AI Agent.
Поскольку традиционные проекты VC-криптовалют в этом цикле не пользуются спросом на рынке, а проекты Meme-криптовалют не могут обеспечить устойчивый рост, так что сектор AI Agent в настоящее время имеет очень высокую вероятность стать ведущим направлением в развитии рынка, поскольку в секторе AI Agent не только присутствует AI Meme, но также включены такие направления, как AI DePIN, AI Platform, AI Rollup, AI infra и многие другие, которые могут сочетаться с AI Agent. В сущности, все проекты блокчейна представляют собой формы исполнения смарт-контрактов, и появление AI Agent направлено на улучшение и усиление смарт-контрактов. Поэтому AI Agent и Crypto являются наилучшим сочетанием.
Дефи-сектор
Рейтинг роста TVL
За последнюю неделю топ-5 проектов по росту TVL на рынке( не учитывают проекты с небольшим TVL, стандарт составляет более 30 миллионов долларов), источник данных: Defilama
| Название проекта | Рост за последние семь дней | TVL(миллионов) | |---------|----------|--------------| | ВолтКрафт | 5344.32% | 102.41 | | Гиперликвид | 183.98% | 2754.63 | | Резольв | 77.31% | 131.34 | | Вавилон | 64.43% | 5774.49 | | Список DAO | 48.52% | 859.86 |
VaultCraft(VCX):(Рекомендуемый индекс:⭐️⭐️)
Обзор проекта: криптопроект VaultCraft является проектом на основе публичной цепочки Algorand, направленным на снижение затрат участников на хранение и запуск сети. Дизайн VaultCraft использует консенсусный протокол Proof-of-Stake( Algorand.
Последние новости: на этой неделе VaultCraft запустил 4-кратный кредитный Looper на основе stETH от Lido Finance, одновременно поддерживая многосетевое развертывание на Base, Arbitrum, Optimism и Ethereum, реализуя прямую функцию стейкинга с L2 на основную сеть через Chainlink CCIP, предоставляя пользователям доходность до 7%+, а также заключив партнерство с Matrixport и получив 1000 BTC в трастовом управлении, что привело к быстрому росту его TVL. Также достигнуто стратегическое сотрудничество с Safe и CoWSwap.
Гипержидкость)HYPE(:)Рекомендованный индекс:⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️(
Описание проекта: Hyperliquid - это высокопроизводительная децентрализованная финансовая платформа, сосредоточенная на предоставлении услуг по торговле бессрочными контрактами и спотовой торговле. Она основана на собственной высокопроизводительной блокчейн-сети Layer 1 и использует алгоритм консенсуса HyperBFT, что позволяет обрабатывать до 200 000 заказов в секунду.
Последние события: на этой неделе на рынке наблюдались резкие колебания, до среды индекс постоянно устанавливал новые максимумы, а после завершения заседания ФРС в четверг произошел значительный спад. Эти резкие колебания создали отличную торговую среду для пользователей, желающих участвовать в контрактной торговле и получать высокую прибыль, в результате чего множество пользователей блокчейна присоединились к Hyperliquid для участия в торгах, что привело к тому, что количество незакрытых контрактов Hyperliquid превысило 4,3 миллиарда долларов. На этой неделе Hyperliquid отреагировала на потребности рынка, добавив функции маржинальной торговли для нескольких популярных торговых пар, включая VIRTUAL, USUAL, PENGU и другие, с поддержкой до 5-кратного плеча, что привлекло большое количество пользователей блокчейна для участия в торгах.
Решите ), недоступные токены (: ) Рекомендуемый индекс: ⭐️⭐️ (
Описание проекта: Resolv является проектом дельта-нейтральной стабильной монеты, который сосредоточен на токенизации рыночного нейтрального инвестиционного портфеля. Эта структура основана на экономически жизнеспособных и независимых от фиатных валют источниках дохода. Это позволяет распределять конкурентоспособные доходы между поставщиками ликвидности протокола.
Последние события: на этой неделе Resolv завершил интеграцию с Base, значительно снизив交易ные расходы и увеличив скорость транзакций, запустив услуги кредитованияUSR, USDC и wstUSR через Euler Finance, а также запустив ликвидный пул USR-USDC на Aerodrome, одновременно скорректировав积分 доходности Spectra YT до 15 пунктов в день, оптимизировав механизмы вознаграждений, запустив программу грантов и подтвердив первых трех получателей, а также укрепив конкурентоспособность платформы в области DeFi через глубокое сотрудничество с проектами, такими как Base, Euler Finance и Aerodrome.
Babylon) не выпущенные токены (: ) Рекомендуемый индекс: ⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️ (
Описание проекта: Проект Babylon направлен на использование безопасности биткойна для повышения безопасности других блокчейнов с доказательством доли. Основная идея заключается в активации неиспользуемых биткойн-активов с помощью механизма бездоверительной ставки, что решает противоречие между стремлением держателей биткойнов к безопасности активов и участием в высокодоходных проектах.
Последние события: на этой неделе, хотя рыночные цены колебались довольно сильно, BTC показал очень устойчивые результаты, оставаясь на высоком уровне. Кроме того, пользователи в целом оптимистично настроены на дальнейшее развитие BTC, поэтому они более уверенно удерживают его и хотят освободить ликвидность, что приводит к большему выбору проектов с доходностью на основе BTC. На этой неделе Babylon углубила применение технологий ZK масштабируемости через сотрудничество с Layeredge и установила стратегическое партнерство с Sui для продвижения строительства модульной экосистемы.
Список DAO)LISTA(:)Рекомендованный индекс:⭐️⭐️⭐️(
Описание проекта: Lista DAO является проектом по ликвидному стекингу и децентрализованной стабильной монете, основанным на цепочке BSC, целью которого является предоставление пользователям дохода от стекинга криптоактивов и услуг по кредитованию децентрализованной стабильной монеты LISUSD.
Последние события: на этой неделе Lista DAO запустила функции Gauge Voting и Bribe Market, позволяя держателям veLISTA участвовать в принятии решений по эмиссии LISTA в ликвидностных пулах. Также было объявлено о стратегическом партнерстве с 48Club_Official и defidotapp, особенно в рамках создания новых возможностей в экосистеме BNBChain, а также о продвижении интеграции PumpBTC как инновационного залога через предложение LIP #012. Кроме того, Lista DAO привлекает пользователей, распределяя награды veLISTA на сумму около 230 000 долларов США в неделю и предлагая высокие APR для реинвестирования, а также с конкурентоспособной процентной ставкой по займам в 5,25%. На этой неделе Lista DAO совместно с FDLabsHQ проводит зимнюю акцию общим призовым фондом 7 000 USDT и предлагает возможность аirdrop slisBNB и clisBNB для держателей BNBChain.
В заключение, мы можем видеть, что проекты с быстрым ростом TVL на этой неделе в основном сосредоточены в сегменте доходности стейблкоинов ) пулов с пулеметами (.
)# Общая производительность трассы
Рынок стейблкоинов стабильно растет: USDT вырос с 145,1 миллиарда долларов на прошлой неделе до 145,9 миллиарда долларов, что составило 0,55%, а USDC вырос с 41,5 миллиарда долларов на прошлой неделе до 42,1 миллиарда долларов, увеличившись на 1,44%. Можно заметить, что, несмотря на падение рынка на этой неделе, как USDT, ориентированный на неамериканские рынки, так и USDC, ориентированный на американские рынки, показывают рост, что свидетельствует о том, что весь рынок продолжает привлекать капиталы.
Ликвидность постепенно увеличивается: безрисковые арбитражные ставки на традиционном рынке продолжают снижаться с постоянным снижением процентных ставок, в то время как арбитражные ставки в проектах на основе DeFi увеличиваются из-за роста стоимости криптовалютных активов. Возврат к DeFi будет очень хорошим выбором.
Состояние средств: TVL DeFi проектов увеличился с 54,1 миллиарда долларов на прошлой неделе до 52,9 миллиарда долларов сейчас, что стало первым случаем негативного роста за последние два месяца, негативный рост составил 2,21%. Основная причина заключается в том, что на этой неделе весь рынок сильно упал, что привело к вынужденной ликвидации нескольких контрактов и кредитов, что вызвало снижение TVL в сегменте DeFi и нарушило устойчивый рост, наблюдавшийся в последние два месяца. В ближайшие две недели следует уделить особое внимание изменениям общего TVL и наблюдать за тем, сохраняется ли тенденция к снижению.
Глубокий анализ
Драйверы роста:
Основными факторами,驱动ящими текущий рост, можно обозначить следующие пути передачи: вход в бычий рынок приводит к увеличению спроса на ликвидность, что, в свою очередь, способствует повышению уровня базовых ставок заимствования, увеличивая пространство для получения прибыли от арбитражных циклов в DeFi-протоколах. Конкретно:
Рыночная среда: Бычий цикл приводит к повышению общего спроса на ликвидность
Сторона процентной ставки: базовая ставка по займам повышена, что отражает рыночные ожидания по ценообразованию на средства.
Доходная сторона: доходность циклической арбитражной стратегии увеличивается, внутренние доходы протокола значительно улучшаются
Этот механизм передачи укрепляет внутреннюю ценностную поддержку сектора DeFi, формируя здоровую динамику роста.
Потенциальные риски:
В связи с тем, что рынок в последнее время находится в восходящей тенденции, инвесторы на рынке больше сосредоточены на доходности и кредитном плечо, однако игнорируют риски падения. На этой неделе, после того как Федеральная резервная система неожиданно для рынка изменила прогноз на снижение ставок с четырех до двух раз в следующем году, рынок резко упал, что привело к ликвидации более 1 миллиарда долларов контрактов и заёмных активов, что причинило убытки инвесторам. А этот риск ликвидации может вызвать цепную ликвидацию, что приведет к дальнейшему снижению цен и ликвидации большего количества активов.
![Рынок страха усиливается, внимание переключается на DeFi и AI Agent сектор｜Frontier Lab Криптовалютный рыночный отчет]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-5a157c17f1e3c1d653a5955ba445db9d.webp(
Другие результаты
) публичная цепь
прошлый