Tren Baru: Kebangkitan dan Perkembangan Dana DAO

Baru-baru ini, konsep Investment DAO kembali mendapatkan perhatian luas. Jenis dana lindung nilai terdesentralisasi ini dikelola oleh agen manusia atau AI, dengan mengumpulkan dana dan menghasilkan imbal hasil untuk memberikan kembali kepada pemegang token DAO. Mereka memberikan alat penggalangan dana yang baru bagi manajer dana lindung nilai.

Investment DAO bukanlah konsep baru. Sudah ada sejak munculnya konsep DAO pada tahun 2022, yang kebanyakan diterapkan di Ethereum, dengan arah investasi yang mencakup NFT, DApp, dan DeFi serta bidang populer lainnya. Pada siklus saat ini, AI Agent dan Meme menjadi arus utama investasi. Gelombang ini telah secara bertahap berpindah dari Solana ke blockchain publik Base.

Sebagai contoh dari dua proyek perwakilan di blockchain publik Base, kita dapat melihat sekilas tentang model operasi Investment DAO.

daos.world

daos.world adalah platform peluncuran yang fokus pada Investment DAO. Proses operasinya meliputi:

1. Manajer DAO menerbitkan penggalangan dana ETH
2. Peserta whitelist membeli saham dana selama tahap presale
3. Setelah prapenjualan selesai, mint token ERC20 yang mewakili kas DAO
4. Manajer dana melakukan transaksi investasi di Base
5. Hentikan perdagangan pada tanggal jatuh tempo, peserta akan membagi keuntungan atau kerugian secara proporsional.

Cara menghasilkan keuntungan dari setiap peran:

• Manajer dana mendapatkan biaya dari volume perdagangan dan keuntungan
• Penggalang dana dapat memperoleh keuntungan setelah jatuh tempo, atau memperdagangkan token DAO lebih awal.
• Penyedia likuiditas mendapatkan biaya transaksi

Dalam desain teknis, daos.world mengadopsi desain kolam likuiditas satu sisi dan menekankan langkah-langkah anti-pullback.

Vader AI menyenangkan

Vader AI fun adalah sebuah proyek dalam ekosistem Virtuals di Base, yang memperkenalkan AI sebagai manajer dana, dengan fokus pada investasi di jalur vertikal.

Ini meluncurkan tiga ukuran dana DAO yang berbeda:

• Micro Cap (10 juta - 2 juta dolar )
• Small Cap (200 juta - 1000 juta dolar )
• MID Cap (1000 juta-1 juta USD )

Strategi investasi dieksekusi oleh agen AI, melakukan perdagangan dalam kisaran kapitalisasi pasar tertentu berdasarkan kondisi yang telah ditentukan.

Proses partisipasi:

1. Staking $VADER untuk bergabung dengan DAO
2. Gunakan $VIRTUAL sebagai mata uang investasi
3. Menyimpan sebagian $VADER sebagai cadangan likuiditas
4. Pendapatan didistribusikan dalam bentuk $VADER

DAO dibagi menjadi dua jenis: pengelolaan AI pasif ( dan pengelolaan manual aktif ).

Ciri dan Risiko dari Investment DAO

Investment DAO bertujuan untuk mewujudkan demokratisasi investasi, tetapi masih menghadapi beberapa tantangan:

1. Pemilihan manajer dana sangat penting, ada risiko penipuan yang potensial.
2. Rasio kapitalisasi pasar terhadap nilai aset bersih dana yang terlalu tinggi mencerminkan suasana spekulatif yang kuat.
3. Tingkat ramah terhadap partisipasi ritel perlu ditingkatkan

Meskipun demikian, Investment DAO masih menunjukkan potensi besar. Di masa depan, mungkin akan ada lebih banyak dana DAO profesional yang ditargetkan pada jalur tertentu, serta platform peluncuran baru yang berkomitmen untuk menyelesaikan masalah yang ada. Perkembangan di bidang ini layak untuk terus diperhatikan.