Analyse de la hausse de l'écosystème BTCFi : La clé de la stratégie de l'accumulation d'actifs

Contexte

La liquidité des actifs BTC sur la chaîne peut être divisée en trois niveaux :

1. BTC natif
2. Emballage de BTC, actifs cartographiés et mise en gage de BTC liquide
3. Actifs dérivés de BTC dans les scénarios DeFi en aval

Actuellement, dans le marché des actifs ancrés sur BTC, le BTC encapsulé de manière centralisée représente toujours plus de 75 % de la part de marché. Cependant, le BTC LST( tel que LBTC et SolvBTC.BBN) connaît une hausse rapide récemment, la taille du marché ayant atteint 25,6K BTC, devenant une nouvelle force émergente. Le marché de la mise en jeu liquide de BTC et des dérivés de points devient un nouveau point de croissance dans le domaine de BTCFi.

Stratégie de capitalisation des actifs de l'écosystème BTCFi

Core : se concentrer sur la hausse des actifs et l'incitation par les jetons en double moteur

Core est une solution d'extension L1 alimentée par BTC, offrant aux utilisateurs des rendements solides grâce à un mécanisme de staking non custodial et de double staking. Son TVL a connu une hausse de 4757,9 % en six mois, atteignant 591,5 millions de dollars. Les principales stratégies de hausse comprennent :

1. Se concentrer sur le marché en hausse des actifs adossés au BTC, en attirant les actifs BTC LST à croissance rapide.
2. Construire un protocole natif de soutien et intégrer rapidement le projet BTCFi, établir des applications écologiques complètes.
3. Utiliser l'airdrop de jetons $CORE et la performance du marché pour soutenir la structure d'incitation

Maïs : des mécanismes de jeu dérivés basés sur les points attirent efficacement la liquidité BTC LST.

Corn est un nouveau réseau ETH L2 émergent, avec un TVL cumulé actuel de 425,9 millions de dollars. Sa hausse rapide est due à:

1. Lancement d'un nouveau mécanisme dérivé des points BTC LST en collaboration avec Pendle, capturant 11,4 % du marché BTC LST.
2. Attirer la liquidité initiale grâce à l'incitation à l'intégration Kernel

BOB : un pont sécurisé et un écosystème solide pour rassembler les actifs

BOB est un réseau L2 hybride combinant BTC et ETH, avec un TVL atteignant 65,7 M $. Sa performance est principalement due à :

1. Une architecture de pont à confiance minimale ouvre des canaux d'actifs multi-réseaux, résolvant le problème de la fragmentation de la liquidité.
2. Entrée de staking liquide en un clic et applications écosystémiques complètes, offrant une entrée de staking pratique et des scénarios d'application.

Résumé

La clé pour réaliser efficacement le dépôt de fonds écologiques est :

1. Débloquer et inciter des actifs ancrés à forte augmentation
2. Former des stratégies de rendement combinables grâce à la diversification des applications DeFi
3. Fournir des attentes d'incitation multiples

Actuellement, la valeur totale verrouillée (TVL) des actifs ancrés en BTC sur L2 et les chaînes latérales est d'environ 1,6 milliard de dollars, ne représentant que 0,14 % de la capitalisation totale du BTC. À l'avenir, avec la libération progressive de la liquidité du BTC, l'écosystème BTCFi a encore un énorme potentiel de hausse.