سنة 2024 هي سنة مهمة في تاريخ العملات الرقمية. حول سردين أساسيين هما ETF والانتخابات الأمريكية، يقود البيتكوين الصناعة لتحقيق突破، حيث تدخل المؤسسات الرئيسية والحكومات، مما يزيد من الاعتراف بالصناعة بشكل كبير. كما أن بيئة التنظيم أصبحت أكثر وضوحًا ومرونة، حيث أصبحت الاندماج الرئيسي، وتباين المسارات، وتطور التنظيم هي السمة الرئيسية لهذا العام.
مراجعة عام 2024
من المؤكد أن البيتكوين هو محور هذا العام. أدى موافقة ETF واحتياطي الدولة إلى دفع البيتكوين لتجاوز 100,000 دولار، مما يدل على أن البيتكوين قد تجاوز رسميًا نطاق سوق العملات الرقمية وأصبح أصلًا معترفًا عالميًا لمكافحة التضخم. كما تم توسيع بيئة البيتكوين، ورغم أن التطبيقات الجديدة مثل النقوش والرموز شهدت تقلبات كبيرة، إلا أن النظام البيئي المتنوع قد تشكل بشكل أولي. زادت القيمة الإجمالية المقفلة في DeFi البيتكوين من 300 مليون دولار في بداية العام إلى 6.755 مليار دولار، بزيادة تتجاوز 20 مرة على مدار العام.
أداء الإيثريوم هذا العام كان ضعيفاً، حيث انخفضت قيمة السوق والنشاط، ولم تعد السردية كما كانت من قبل. ورغم أن شعار إحياء التمويل اللامركزي (DeFi) قد ارتفع، إلا أن الاستثمارات الفعلية لا تزال غير كافية باستثناء إعادة الرهن. ظهور Hyperliquid في نهاية العام أعطى الأمل من جديد للتمويل اللامركزي. تطور Layer 2 بسرعة، مما أدي إلى تقليص حصة الشبكة الرئيسية، مما أثار تساؤلات في السوق حول آلية الإيثريوم.
برزت سولانا بقوة هذا العام، حيث ارتفعت حصة السوق من القيمة الإجمالية المقفلة (TVL) من الصفر إلى 6.9%، لتصبح ثاني أكبر سلسلة عامة بعد الإيثريوم. ارتفع سعر SOL من 6 دولارات قبل عامين إلى 200 دولار، حيث زاد بأكثر من 100% فقط هذا العام. وبفضل مزايا التكلفة المنخفضة والكفاءة العالية، أصبحت سولانا ملك MEME ومركزاً للمتداولين الأفراد.
تتمتع TON و SUI أيضًا بأداء رائع. لقد أطلقت Telegram ألعاب البلوكتشين، مما أدى إلى نمو كبير لـ TON. بينما جذبت SUI الانتباه بفضل ارتفاع أسعارها، وتطور البلوكتشين Move بشكل سريع. بالمقارنة، كان أداء البلوكتشين Aptos في نفس الفترة أضعف، لكنه يحظى بمزيد من اهتمام رأس المال التقليدي.
أصبح MEME القوة الدافعة الرئيسية في سوق هذا العام، مما يعكس تحولاً في هيكل السوق. تطور MEME من مجرد مضاربة إلى تمثيل مالي ثقافي، حيث تستمر نسبة حجم التداول في 6-7%. مشاريع MEME مثل جمع الأموال المسبق، وتوكن المشاهير، وحرب حدائق الحيوان تتكرر كمواضيع ساخنة في الصناعة.
تتطور البنية التحتية المحيطة بـ MEME باستمرار، وأصبح منصة الإطلاق العادلة Pump.fun بارزًا، حيث أصبحت واحدة من أنجح التطبيقات هذا العام. ومع ذلك، فإن اتجاه المؤسسية لـ MEME أصبح واضحًا بشكل متزايد، مما يجعل من الصعب على المستثمرين الأفراد تحقيق الأرباح.
تأثراً بالانتخابات الأمريكية، شهدت منصة السوق التنبؤية Polymarket ازدهاراً، حيث ارتفعت أحجام التداول إلى 2.5 مليار دولار، لتصبح نموذجاً جديداً لاندماج وسائل الإعلام والمراهنات.
في نهاية العام، أصبحت الذكاء الاصطناعي مرة أخرى نقطة محورية في مجال Web3. وقد أثار وكيل الذكاء الاصطناعي موجة من التطبيقات الصغيرة، ويعتبر بمثابة المسار الظاهرة الثاني بعد DeFi. على الرغم من أن التركيز حاليا ينصب على التطبيقات السطحية، إلا أن التكامل العميق بين الذكاء الاصطناعي والتشفير يستحق الانتظار.
يعد PayFi جسرًا مهمًا يربط بين المالية التقليدية وWeb3. تعتبر العملات المستقرة وRWA من أبرز الأمثلة. تحتل العملات المستقرة مكانة في سوق المدفوعات والتحويلات العالمية، حيث يتجاوز حجم تداولها 2100 مليار دولار. بينما توسع القيمة السوقية لRWA من أقل من 2 مليار دولار قبل 3 سنوات إلى 14 مليار دولار، تغطي العديد من المجالات.
على الرغم من التحسن العام، لا يزال قطاع التشفير يواجه اختبار الضغط. صعوبة ظهور التطبيقات المبتكرة، وتصاعد النزاعات الداخلية، واستمرار عمليات إعادة الهيكلة والاستحواذ. أدى ضعف السيولة إلى تنويع المسارات، مما شكل نمطًا يجعل البيتكوين يستمر في جذب العملات الأخرى. ظل سوق العملات البديلة في حالة ركود لأكثر من نصف عام، حتى انتعش في نهاية العام تحت اهتمام المؤسسات.
آفاق 2025
مع اقتراب عام 2025، من المتوقع أن يشهد قطاع التشفير فرص تطوير جديدة مع تولي الحكومة الجديدة ودخول المؤسسات.
فيما يتعلق بالأسعار، توقعت العديد من المؤسسات أن يصل سعر البيتكوين إلى 150,000-200,000 دولار، بينما قدمت بعض المؤسسات تقديرات مرتفعة تصل إلى 500,000 دولار. من المتوقع أن يصل سعر الإيثريوم إلى 6,000-7,000 دولار، وقد يرتفع سعر سولانا إلى 500-750 دولار. من المتوقع أن تصل القيمة السوقية الإجمالية للتشفير إلى 7.5-8 تريليون دولار.
فيما يتعلق بالبيئة الكلية، من المتوقع أن يستقر الاقتصاد الأمريكي، وأن يتم تخفيف تنظيم التشفير. العديد من المؤسسات تتوقع آفاق إيجابية لاحتياطي البيتكوين الاستراتيجي، حيث يُعتقد أن بعض الدول السيادية والشركات المدرجة ستدرج البيتكوين ضمن احتياطياتها. زيادة تدفق أموال ETF ستصبح عاملاً حاسماً.
في المسار المحدد، تحظى العملات المستقرة، الأصول المرمزة والذكاء الاصطناعي بأكبر قدر من الاهتمام. من المتوقع أن تصل قيمة تسويات العملات المستقرة إلى 3000-4500 مليار دولار. قد تتجاوز قيمة الأوراق المالية المرمزة 50 مليار دولار. سيسرع دمج الذكاء الاصطناعي مع التشفير، وقد يرتفع القيمة السوقية للرموز المتعلقة بوكيل الذكاء الاصطناعي بأكثر من 5 أضعاف.
في جوانب أخرى، يُنظر إلى انتعاش DeFi، وتكامل سلاسل التطبيقات وL2، وانتشار تقنية ZK، ونمو إيرادات قطاع DEPIN، وعودة NFT بشكل إيجابي من قبل المؤسسات.
بشكل عام، من المتوقع أن يستمر قطاع التشفير في التطور في عام 2025 من حيث الأسعار والبيئة والتطبيقات. يبدو أن ارتفاع أسعار العملات الرئيسية قد أصبح حتميًا، لكن سوق العملات البديلة سيظل متباينًا. على الرغم من أن سلاسل الكتل القوية تتمتع بميزة، إلا أن تأثير سلاسل الكتل الجديدة لا يمكن تجاهله. سيكون مستوى التطبيق هو النقطة المحورية، حيث ستصبح التطبيقات الموجهة للمستهلك هي السائدة. من المتوقع أن تتسارع التطورات في مجالات العملات المستقرة المفضلة من قبل المؤسسات، والذكاء الاصطناعي، والأصول الحقيقية.
بالنسبة للمستثمرين، فإن مواكبة الدورات، والبحث العميق في المشاركة لا يزال أمرًا حاسمًا. دورة السوق الجديدة على وشك أن تأتي، ومن المهم بنفس القدر اغتنام الفرص وتفادي المخاطر.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 16
أعجبني
16
4
مشاركة
تعليق
0/400
FOMOmonster
· 08-02 23:12
تداول العملات الرقمية تداول العملات الرقمية إلى أن أستفرغ يجب أن أشارك
شاهد النسخة الأصليةرد0
GasWhisperer
· 08-02 23:12
مجرد يوم آخر أشاهد فيه btc تصل إلى 100k بينما eth نائم... mempool لا يكذب بصراحة
شاهد النسخة الأصليةرد0
Rekt_Recovery
· 08-02 23:08
لا زلت أعاني من اضطراب ما بعد الصدمة من تلك الصفقة ذات الرافعة المالية 100x في عام '21... لكن مهلاً، 100k بيتكوين جعلني أخيرًا كاملًا مرة أخرى، هاها.
شاهد النسخة الأصليةرد0
ContractExplorer
· 08-02 22:43
الناس جميعًا يدخلون مركز، وأنا لا زلت أقرأ الورقة البيضاء
2024 سوق العملات الرقمية معلم: بيتكوين يتجاوز 100,000 دولار وضوح تنظيم الصناعة
2024 سوق العملات الرقمية回顾与2025展望
سنة 2024 هي سنة مهمة في تاريخ العملات الرقمية. حول سردين أساسيين هما ETF والانتخابات الأمريكية، يقود البيتكوين الصناعة لتحقيق突破، حيث تدخل المؤسسات الرئيسية والحكومات، مما يزيد من الاعتراف بالصناعة بشكل كبير. كما أن بيئة التنظيم أصبحت أكثر وضوحًا ومرونة، حيث أصبحت الاندماج الرئيسي، وتباين المسارات، وتطور التنظيم هي السمة الرئيسية لهذا العام.
مراجعة عام 2024
من المؤكد أن البيتكوين هو محور هذا العام. أدى موافقة ETF واحتياطي الدولة إلى دفع البيتكوين لتجاوز 100,000 دولار، مما يدل على أن البيتكوين قد تجاوز رسميًا نطاق سوق العملات الرقمية وأصبح أصلًا معترفًا عالميًا لمكافحة التضخم. كما تم توسيع بيئة البيتكوين، ورغم أن التطبيقات الجديدة مثل النقوش والرموز شهدت تقلبات كبيرة، إلا أن النظام البيئي المتنوع قد تشكل بشكل أولي. زادت القيمة الإجمالية المقفلة في DeFi البيتكوين من 300 مليون دولار في بداية العام إلى 6.755 مليار دولار، بزيادة تتجاوز 20 مرة على مدار العام.
أداء الإيثريوم هذا العام كان ضعيفاً، حيث انخفضت قيمة السوق والنشاط، ولم تعد السردية كما كانت من قبل. ورغم أن شعار إحياء التمويل اللامركزي (DeFi) قد ارتفع، إلا أن الاستثمارات الفعلية لا تزال غير كافية باستثناء إعادة الرهن. ظهور Hyperliquid في نهاية العام أعطى الأمل من جديد للتمويل اللامركزي. تطور Layer 2 بسرعة، مما أدي إلى تقليص حصة الشبكة الرئيسية، مما أثار تساؤلات في السوق حول آلية الإيثريوم.
برزت سولانا بقوة هذا العام، حيث ارتفعت حصة السوق من القيمة الإجمالية المقفلة (TVL) من الصفر إلى 6.9%، لتصبح ثاني أكبر سلسلة عامة بعد الإيثريوم. ارتفع سعر SOL من 6 دولارات قبل عامين إلى 200 دولار، حيث زاد بأكثر من 100% فقط هذا العام. وبفضل مزايا التكلفة المنخفضة والكفاءة العالية، أصبحت سولانا ملك MEME ومركزاً للمتداولين الأفراد.
تتمتع TON و SUI أيضًا بأداء رائع. لقد أطلقت Telegram ألعاب البلوكتشين، مما أدى إلى نمو كبير لـ TON. بينما جذبت SUI الانتباه بفضل ارتفاع أسعارها، وتطور البلوكتشين Move بشكل سريع. بالمقارنة، كان أداء البلوكتشين Aptos في نفس الفترة أضعف، لكنه يحظى بمزيد من اهتمام رأس المال التقليدي.
أصبح MEME القوة الدافعة الرئيسية في سوق هذا العام، مما يعكس تحولاً في هيكل السوق. تطور MEME من مجرد مضاربة إلى تمثيل مالي ثقافي، حيث تستمر نسبة حجم التداول في 6-7%. مشاريع MEME مثل جمع الأموال المسبق، وتوكن المشاهير، وحرب حدائق الحيوان تتكرر كمواضيع ساخنة في الصناعة.
تتطور البنية التحتية المحيطة بـ MEME باستمرار، وأصبح منصة الإطلاق العادلة Pump.fun بارزًا، حيث أصبحت واحدة من أنجح التطبيقات هذا العام. ومع ذلك، فإن اتجاه المؤسسية لـ MEME أصبح واضحًا بشكل متزايد، مما يجعل من الصعب على المستثمرين الأفراد تحقيق الأرباح.
تأثراً بالانتخابات الأمريكية، شهدت منصة السوق التنبؤية Polymarket ازدهاراً، حيث ارتفعت أحجام التداول إلى 2.5 مليار دولار، لتصبح نموذجاً جديداً لاندماج وسائل الإعلام والمراهنات.
في نهاية العام، أصبحت الذكاء الاصطناعي مرة أخرى نقطة محورية في مجال Web3. وقد أثار وكيل الذكاء الاصطناعي موجة من التطبيقات الصغيرة، ويعتبر بمثابة المسار الظاهرة الثاني بعد DeFi. على الرغم من أن التركيز حاليا ينصب على التطبيقات السطحية، إلا أن التكامل العميق بين الذكاء الاصطناعي والتشفير يستحق الانتظار.
يعد PayFi جسرًا مهمًا يربط بين المالية التقليدية وWeb3. تعتبر العملات المستقرة وRWA من أبرز الأمثلة. تحتل العملات المستقرة مكانة في سوق المدفوعات والتحويلات العالمية، حيث يتجاوز حجم تداولها 2100 مليار دولار. بينما توسع القيمة السوقية لRWA من أقل من 2 مليار دولار قبل 3 سنوات إلى 14 مليار دولار، تغطي العديد من المجالات.
على الرغم من التحسن العام، لا يزال قطاع التشفير يواجه اختبار الضغط. صعوبة ظهور التطبيقات المبتكرة، وتصاعد النزاعات الداخلية، واستمرار عمليات إعادة الهيكلة والاستحواذ. أدى ضعف السيولة إلى تنويع المسارات، مما شكل نمطًا يجعل البيتكوين يستمر في جذب العملات الأخرى. ظل سوق العملات البديلة في حالة ركود لأكثر من نصف عام، حتى انتعش في نهاية العام تحت اهتمام المؤسسات.
آفاق 2025
مع اقتراب عام 2025، من المتوقع أن يشهد قطاع التشفير فرص تطوير جديدة مع تولي الحكومة الجديدة ودخول المؤسسات.
فيما يتعلق بالأسعار، توقعت العديد من المؤسسات أن يصل سعر البيتكوين إلى 150,000-200,000 دولار، بينما قدمت بعض المؤسسات تقديرات مرتفعة تصل إلى 500,000 دولار. من المتوقع أن يصل سعر الإيثريوم إلى 6,000-7,000 دولار، وقد يرتفع سعر سولانا إلى 500-750 دولار. من المتوقع أن تصل القيمة السوقية الإجمالية للتشفير إلى 7.5-8 تريليون دولار.
فيما يتعلق بالبيئة الكلية، من المتوقع أن يستقر الاقتصاد الأمريكي، وأن يتم تخفيف تنظيم التشفير. العديد من المؤسسات تتوقع آفاق إيجابية لاحتياطي البيتكوين الاستراتيجي، حيث يُعتقد أن بعض الدول السيادية والشركات المدرجة ستدرج البيتكوين ضمن احتياطياتها. زيادة تدفق أموال ETF ستصبح عاملاً حاسماً.
في المسار المحدد، تحظى العملات المستقرة، الأصول المرمزة والذكاء الاصطناعي بأكبر قدر من الاهتمام. من المتوقع أن تصل قيمة تسويات العملات المستقرة إلى 3000-4500 مليار دولار. قد تتجاوز قيمة الأوراق المالية المرمزة 50 مليار دولار. سيسرع دمج الذكاء الاصطناعي مع التشفير، وقد يرتفع القيمة السوقية للرموز المتعلقة بوكيل الذكاء الاصطناعي بأكثر من 5 أضعاف.
في جوانب أخرى، يُنظر إلى انتعاش DeFi، وتكامل سلاسل التطبيقات وL2، وانتشار تقنية ZK، ونمو إيرادات قطاع DEPIN، وعودة NFT بشكل إيجابي من قبل المؤسسات.
بشكل عام، من المتوقع أن يستمر قطاع التشفير في التطور في عام 2025 من حيث الأسعار والبيئة والتطبيقات. يبدو أن ارتفاع أسعار العملات الرئيسية قد أصبح حتميًا، لكن سوق العملات البديلة سيظل متباينًا. على الرغم من أن سلاسل الكتل القوية تتمتع بميزة، إلا أن تأثير سلاسل الكتل الجديدة لا يمكن تجاهله. سيكون مستوى التطبيق هو النقطة المحورية، حيث ستصبح التطبيقات الموجهة للمستهلك هي السائدة. من المتوقع أن تتسارع التطورات في مجالات العملات المستقرة المفضلة من قبل المؤسسات، والذكاء الاصطناعي، والأصول الحقيقية.
بالنسبة للمستثمرين، فإن مواكبة الدورات، والبحث العميق في المشاركة لا يزال أمرًا حاسمًا. دورة السوق الجديدة على وشك أن تأتي، ومن المهم بنفس القدر اغتنام الفرص وتفادي المخاطر.